Wat is een lijfrentebelegging?

Waarom zijn lijfrentebeleggingen weer populair?

Lijfrenten zijn niets nieuws in de beleggingswereld. Wat nieuw is, is hoe populair ze de afgelopen jaren zijn geworden, als gevolg van de volatiliteit en onrust op de aandelenmarkten, waardoor beleggers op zoek gingen naar veilige manieren om hoge beleggingsrendementen te behalen.

De beurscrash van 2008 heeft het vertrouwen van beleggers tot op het bot geschokt. Om de economische storm en de volatiliteit op de aandelenmarkt het hoofd te bieden, trokken veel beleggers hun geld gewoon helemaal van de aandelenmarkt en zetten hun geld op spaarrekeningen met een lage opbrengst. De nieuwe risicomijdende beleggers vonden al snel dat het rendement van laagrentende spaarrekeningen ontoereikend was. Op zoek naar een veilig beleggingsrendement, hebben veel beleggers er onlangs voor gekozen om te beleggen in lijfrentes die worden verkocht door levensverzekeringsmaatschappijen die een veiliger en soms gegarandeerd rendement bieden. Dit is in een notendop de reden waarom lijfrentes weer populaire beleggingen zijn. Deze trend kan versnellen, aangezien tientallen miljoenen "babyboomers" die de pensioengerechtigde leeftijd naderen, zoeken naar veiligere investeringen voor hun pensioenjaren die een behoorlijk rendement opleveren.

Waarom lijfrentes populaire beleggingen zijn - Relatief veilige beleggingen die de volatiliteit op de aandelenmarkt vermijden en behoorlijke beleggingsrendementen opleveren

publicdomainpictures.net

Mijn inleiding tot lijfrentes

Ik wist niet veel over lijfrentes tot 2009. Midden in de ergste recessie sinds de Grote Depressie van de jaren dertig werd mijn inbox in 2009 gebombardeerd door werkgelegenheid bij verzekeringsmaatschappijen. Ik vond dit nogal vreemd gezien de vreselijke werkgelegenheidssituatie op dat moment. Niemand anders leek mensen aan te nemen, behalve verzekeringsmaatschappijen die wanhopig leken te zijn om verkooppersoneel toe te voegen. De reden voor deze werving door verzekeringsmaatschappijen was een sterke stijging van de vraag naar veilige gegarandeerde beleggingsrendementen door beleggers die hun geld hadden gehaald uit de zeer volatiele aandelenmarkt die net een van de ergste crashes in de geschiedenis had geleden. In 2009 en in de jaren daarnavermoeide beleggers op de aandelenmarkt begonnen te verkennen en investeerden vervolgens in lijfrentes om op een relatief veilige manier een behoorlijk rendement op hun investering te behalen. Investeren in lijfrentes werd plotseling populair bij Main Street America, en verzekeringsmaatschappijen moesten hun verkooppersoneel versterken om aan de nieuwe vraag naar hun lijfrenteproducten te voldoen.

Wat lijfrentes zijn en hoe ze werken

Een lijfrente wordt gedefinieerd als een contract of overeenkomst waarbij iemand levenslang of voor een bepaald aantal jaren vaste betalingen op een investering ontvangt. Volgens de wet worden lijfrentes alleen aangeboden door levensverzekeringsmaatschappijen, en elke groei binnen een lijfrenteaccount wordt fiscaal uitgesteld totdat deze wordt opgenomen, waarna het wordt behandeld als een gewoon belastbaar inkomen.

Er zijn twee basistypen lijfrentes: vaste lijfrentes en variabele lijfrentes. Vaste lijfrentes bieden relatief bescheiden rendementen die vast zijn, op een vergelijkbare manier als depositocertificaten (CD's). Variabele annuïteiten bieden robuustere rendementen die variëren afhankelijk van het rendement van de onderliggende activa die de variabele annuïteiten omvatten, waaronder investeringen in aandelen en obligaties die worden aangehouden op subrekeningen die zijn opgezet door de verzekeringsmaatschappij die de variabele annuïteit beheert. Niet alle variabele lijfrentes zijn hetzelfde. Sommige kunnen waarde verliezen als de onderliggende beleggingen waarde verliezen. Anderen bieden een gegarandeerd minimumrendement, voor extra kosten, dat kan worden gerealiseerd wanneer het geld wordt opgenomen als vaste betalingen op de vervaldag of wanneer de eigenaar van de lijfrente overlijdt,ongeacht de prestatie van de onderliggende beleggingen.

Hoewel lijfrentes een veiliger beleggingsrendement bieden dan beleggen in de aandelenmarkt, kunnen ze ook behoorlijk duur zijn als alle kosten in het rendement worden meegerekend. Lijfrentevergoedingen zijn over het algemeen een procent hoger dan de vergoedingen voor beursindexfondsen en meer dan anderhalf procent hoger dan de vergoedingen voor beheerde beleggingsfondsen. Dit klinkt misschien niet veel, maar als ze over vele jaren worden opgeteld, kunnen deze extra kosten een groot verschil maken in de hoeveelheid geld die gedurende een lange periode wordt verdiend en beschikbaar is op het moment van pensionering. Wat lijfrentes bieden die index- en beleggingsfondsen niet bieden, is veiligheid. Beleggers die de onrust op de aandelenmarkten niet kunnen verdragen, zoals de onrust die zich voordeed tijdens de ernstige bearmarkt op de aandelenmarkt eind 2008 en begin 2009, kunnen rustiger slapen met lijfrentes die een gegarandeerd rendement bieden.Hoewel spaarrekeningen vergelijkbare gegarandeerde rendementen bieden, worden de huidige rentetarieven op spaarrekeningen van minder dan 1% vaak als onvoldoende beschouwd door beleggers die graag willen dat hun geld in de loop van de tijd groeit voor hun pensionering.

Lijfrenten zijn populaire investeringen omdat ze gegarandeerde betalingen bieden

De reden waarom lijfrentes populaire beleggingen zijn, is dat, in tegenstelling tot het investeren van geld in de aandelenmarkt en het wegwerken van de volatiliteit totdat het geld nodig is, lijfrentes kunnen worden ingevoerd die garanderen dat een belegger een bepaald minimum aan rendement en betalingen zal ontvangen in de toekomst, wanneer nodig, wat in de annuïteitenindustrie bekend staat als een 'levend voordeel'. De drie soorten lijfrentes bij levensonderhoud zijn:

• Gegarandeerd minimuminkomen: voor mensen die geld willen bijdragen aan een lijfrente en vervolgens betalingen in de toekomst willen ontvangen als een inkomstenstroom die periodiek wordt betaald voor een bepaalde periode of voor de rest van hun leven.
• Gegarandeerde minimale opname : voor mensen die gedurende een bepaald aantal jaren jaarlijks een vast bedrag van een lijfrente willen opnemen. Als de lijfrentebeleggingen goed hebben gepresteerd en de lijfrenteaccount aan het einde van de opzegtermijn nog geld heeft, kan de eigenaar van de lijfrente het teveel aan geld ineens ontvangen. Dit type lijfrente kan ook worden gekocht als een levenslange lijfrente (tegen een extra vergoeding), die een gegarandeerde uitkering voor het leven biedt, zelfs boven het oorspronkelijke investeringsbedrag.
• Gegarandeerde accumulatie: voor beleggers die elk risico van verlies op de aandelenmarkt willen vermijden, maar potentiële winsten willen behalen uit de waardestijging van de aandelenmarkt. Dit type lijfrente garandeert dat een investeerder na verloop van tijd minstens zoveel terugverdient als in de lijfrente is geïnvesteerd, zelfs als de onderliggende beleggingen waarop de lijfrente is gebaseerd, niet goed presteren. Dit type lijfrente kan ook worden gekocht als een investering die gegarandeerd een bepaald percentage per jaar oplevert (tegen een extra vergoeding), waardoor het investeringsrendement wordt gegarandeerd. Als de onderliggende lijfrentebeleggingen beter presteren dan het gegarandeerde bedrag, ontvangt de belegger het extra bedrag aan rekeninggroei.

Lijfrente risico's en tekortkomingen

Lijfrentes zijn aantrekkelijk omdat ze een redelijk rendement bieden met zeer weinig onderliggend risico op basis van het contract tussen de lijfrentekoper (de belegger) en de levensverzekeringsmaatschappij die de lijfrente verkoopt en beheert. Er is echter één risico waar beleggers zich bewust van moeten zijn, en dat de mogelijkheid dat de levensverzekeringsmaatschappij die hen een lijfrente verkoopt, failliet zou kunnen gaan, waardoor hun lijfrentebeleggingen en opbrengsten op het spel zouden kunnen staan. Om dit risico tegen te gaan, eisen alle staten in de Verenigde Staten levensverzekeringsmaatschappijen die lijfrentes verkopen om een ​​lijfrenteverzekering van ten minste $ 100.000 te bieden (sommige staten vereisen tot $ 500.000) voor de kopers van hun lijfrentes,die de koper dekt tot het gedekte bedrag in het geval dat een verzekeringsmaatschappij failliet gaat en betaling van lijfrenteverplichtingen niet mogelijk is.

Lijfrenten zijn niet voor iedereen geschikte investeringsvehikels. De hogere vergoedingen die door verkopers en managers van lijfrentes in rekening worden gebracht, kunnen lijfrentes onredelijk duur maken en niet de moeite waard om te investeren in vergelijking met andere gegarandeerde investeringskeuzes, zoals depositocertificaten. Ook kunnen de vergoedingen voor vroegtijdige beëindiging, in de lijfrentesector bekend als afkoopvergoedingen, oplopen tot 10%, wat behoorlijk hoog is in vergelijking met andere investeringsopties. Lijfrentes mogen niet worden gebruikt als kortetermijnbeleggingen, aangezien de extra kosten die aan lijfrentes zijn verbonden, ze niet geschikt maken voor kortetermijnbeleggingen. Vergelijkbare of betere rendementen, vergeleken met wat kan worden verdiend met annuïteiten, zijn mogelijk over een lange periode op de aandelenmarkt. Voor degenen die zich echter geen zorgen willen maken over hun investeringen en tijd hebben om de voorafbetaalde kosten terug te verdienen,lijfrentes kunnen een aantrekkelijke beleggingskeuze zijn, daarom zijn lijfrentes weer populaire beleggingen.

Lijfrenten Poll

Financiële planning: lijfrentes: waarom investeren in lijfrentes?

© 2011 John Coviello