Waarom u nooit een persoonlijke lening zou moeten krijgen (Canadese editie)

Wat is een betaaldaglening?

Betaaldagleningen zijn simpelweg leningen voor kleine sommen geld - zelfs voor slechts $ 100 - die consumenten aangaan om hen te helpen met de benodigdheden tot hun volgende salaris.

Het klinkt als een goed idee, maar dat is het niet. In Ontario, Canada, adverteren veel bedrijven voor betaaldagleningen iets in de trant van: "Leen $ 100 voor $ 15" - dit klinkt goedkoop totdat u begrijpt dat het maar voor 14 dagen (twee weken) is.

Hoeveel kosten betaaldagleningen ECHT?

Creditcards zijn GOEDKOOP in vergelijking met flitskredieten!

Hoe werken percentages?

Om rentetarieven te begrijpen, moet u weten hoe percentages werken en wat ze betekenen. Dit is gemakkelijker dan het klinkt. De kern ervan is als volgt:

100% = 1

Daarom: 100% van $ 100 is $ 100

100% van $ 300 is $ 300

100% van $ 950 is $ 950

Vervolgens 50% = 0,5, of 50% = de helft, of 0,5 = de helft

Daarom: 50% van $ 100 is $ 50

50% van $ 300 is $ 150

50% van $ 950 is $ 475

Dan is 200% = 2, of 200% = dubbel, of 2 = dubbel

Daarom: 200% van $ 100 is $ 200

200% van $ 300 is $ 600

200% van $ 950 is $ 1900

Hoe zit het met iets dichter bij de rentetarieven die flitskredieten in rekening brengen?

300% = 3, of 300% = drievoudig, of 3 = drievoudig

Daarom: 300% van $ 100 is $ 300

300% van $ 300 is $ 900

300% van $ 950 is $ 2850

Ik weet zeker dat je geen $ 300 zou willen lenen tegen 300% rente en uiteindelijk $ 900 zou willen terugbetalen, toch?

Begrijpen WAAROM betaaldagleningen een afzetterij zijn

Het belangrijkste dat u moet weten om te begrijpen waarom flitskredieten zo afzetterij zijn, wordt APR of jaarlijks percentage genoemd.

APR is een maatstaf voor hoeveel extra geld moet worden betaald in de loop van EEN JAAR. Dat klopt, een jaar of 12 maanden of 365 dagen. NIET 14 dagen of twee weken of zelfs twee jaar. EEN JAAR.

Creditcards brengen bijvoorbeeld ongeveer 23% APR in rekening wanneer u een voorschot in contanten neemt of de kaart gebruikt om iets te kopen en niet volledig terugbetaalt. Dus als u $ 100 op een creditcard hebt uitgegeven en een jaar lang niet hebt terugbetaald, moet u $ 123 betalen om uw saldo op te heffen (uiteraard vereisen creditcards een minimale maandelijkse betaling).

Als je geld hebt en het op een spaarrekening zet, zal de bank je waarschijnlijk 1,5% APR betalen, wat betekent dat als je een jaar lang $ 100 op een spaarrekening laat staan, je aan het eind van het jaar $ 101,50 hebt.

Dus… wat is de APR voor bedrijven met flitskredieten? 391% !!!

Als je $ 100 leent van een betaaldagleningsbedrijf en ze $ 115 ($ 100 lening + $ 15 rente) na 14 dagen terugbetaalt… lijkt het erop dat je maar 15% rente hebt betaald, toch? MIS! Het rentetarief wordt berekend op basis van een periode van één jaar, daarom wordt het het jaarlijkse percentage of APR genoemd.

Er zijn 52 weken in een jaar, dus in tweeën gedeeld, dat zijn 26 periodes van 14 dagen… wat betekent dat als je de APR van de zojuist genoemde lening wilt weten (leen $ 100 voor $ 15), de berekening is: $ 15 x 26 = $ 390. Dus als u voor EEN JAAR $ 100 leent van een bedrijf voor persoonlijke leningen, bent u hen aan het einde van het jaar $ 490 verschuldigd ($ 100 lening + $ 390 rente).

Behoorlijk slechte deal, toch?

Informatie van de regering van Ontario

Uw rechten als u een betaaldaglening heeft afgesloten

Alternatieven voor betaaldagleningen

U moet er alles aan doen om te voorkomen dat u leent van flitskredietplaatsen. Geef niet zomaar toe en denk dat het een gemakkelijke weg is… want aan het eind van de dag verlies je meer dan je hebt gewonnen.

Heeft u familie of vrienden waarvan u kunt lenen? Heeft u bankleningen of creditcards waarvan u kunt lenen?

Kun je het doen zonder datgene waarvoor je geld moet lenen?

Als rekeningen verschuldigd zijn en u heeft het geld nog niet, dan kunt u altijd de respectievelijke bedrijven bellen en het hen laten weten; vrijwel alle bedrijven zijn bereid u wat meer tijd te geven om uw rekeningen te betalen, als u ze maar laat weten.

Als er een automatische incasso van uw rekening komt en u geen rekening-courantkrediet hebt, kunt u zelfs met uw bankdirecteur gaan praten en hen vragen u misschien een tijdelijke roodstand te verlengen.

Als je echt geen opties meer hebt, zou het eigenlijk verstandiger zijn om gewoon te laat te zijn met het betalen van je rekeningen en ze te betalen wanneer je kunt. Ja, banken rekenen hoge NSF-kosten (tegenwoordig bij de meeste Canadese banken $ 48 NSF-kosten), maar als u met uw bankdirecteur over uw situatie praat, zullen zij u zeker wat speling bezorgen.

Heeft u geld nodig voor eten? Zoek uw plaatselijke voedselbank of een ander goed doel en u zult zeker geholpen worden.

Als een van deze situaties je keer op keer overkomt… en je merkt dat je constant naar flitskredieten gaat… dan moet je echt bezuinigen op je uitgaven. Een dollar hier en een dollar daar klopt echt. Schrijf alles op wat je koopt en je zult versteld staan van hoeveel geld je uitgeeft - en hoeveel je verspilt.